Постепенно к стандарту Базель I присоединились 150 стран, включая Россию. Соглашение оказало заметное положительное влияние на работу банков вне зависимости от их размера, структуры, сложности кредитных операций и особенностей рисков.
Впервые Базельские новации нашли отражение в Инструкции Центрального Банка РСФСР № 1 «О порядке регулирования деятельности коммерческих банков», которая вступила в действие с 1 июня 1991 года. Уменьшение банком норматива достаточности капитала – безоговорочное основание для отзыва у него лицензии. Вследствие этого возникло такое интересное явление, как «рисованные балансы», когда банки пролонгировали кредиты до того момента, пока они не станут чистым убытком, или повышали собственный капитал за счет уменьшения резервов на возможные потери по ссудам.
Наиболее распространённый метод снижения кредитного риска в российской практике – внесение заёмщиком залога (недвижимости) на сумму предоставленного кредита. Основная сложность при определении истинной стоимости залога заключается в том, что его рыночная цена является плавающей величиной, и зависит от фазы экономического цикла. Реальная ситуация с залоговыми правами кредитора, судебными процедурами и процедурами банкротства в России такова, что банки почти ничего не возвращают в случае дефолта заемщика.
По оценкам специалистов, модель расчета достаточности собственного капитала способствовала сокращению реальной способности банков анализировать риски по каждой группе активов. С другой стороны, обязательное соблюдение данного норматива способствовало тому, что банки стали стремиться снизить кредитный риск путем применения различных производных инструментов. Банкротства кредитных организаций продолжались с пугающей регулярностью. 26 февраля 1995 года потерпел финансовый крах старейший из английских банков – Barings Bank, потерявший $1,4 млрд. на игре с японскими бумагами (Nikkei 225 index). Между прочим, клиентами банка являлись члены королевской семьи и сама королева Елизавета II.
В поправке к Базельскому соглашению, опубликованной в 1996 году, дается определение «рыночного риска», как риска потерь по балансовым и внебалансовым позициям, возникающих у банков под влиянием колебания цен на валютных и фондовых рынках. Отличительным признаком рыночного риска от прочих банковских рисков является его зависимость от конъюнктуры рынков. Он включает в себя «фондовый риск», «валютный риск» и «процентный риск».
Подходы к расчету рыночного риска были реализованы в российской практике в Положении Банка России от 24.09.1999 г. № 89-п «О порядке расчета кредитными организациями размера рыночных рисков». Если бы это Положение вышло на 1,5–2 года раньше, многие крупные российские банки, оказавшиеся в 1998 году банкротами, смогли бы устоять после дефолта государства по ГКО-ОФЗ и четырехкратной девальвации рубля.
Изданная в январе 2004 года Инструкция Банка России № 110-И «Об обязательных нормативах банков» отменила восемь нормативов, которые прямо не предусмотрены Федеральным законом «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)». Важным нововведением явилось установление требования о соблюдении обязательных нормативов на ежедневной основе, что сократило возможности кредитных организаций по манипулированию значениями нормативов в целях их формального соблюдения только на отчетные даты.
С учетом международных подходов Банком России было выпущено Указание оперативного характера от 10.09.2004 № 106-Т «О расчете максимального размера риска на одного заемщика или группу связанных заемщиков (Н6)», в котором предлагалось в качестве связанных заемщиков рассматривать заемщиков банка как юридических, так и физических лиц, связанных между собой экономически таким образом, что ухудшение финансового положения одного из них обусловливает или делает вероятным ухудшение финансового положения другого заемщика.
1 августа 2004 года вступило в силу Положение Банка России № 254-П «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности». По каждой категории кредитов вводились «вилочные» (например, от 20 до 50 %) нормы отчислений в резервы и уточнялась (взвешивалась) роль фактора их обеспечения. Банки получили возможность формировать резервы по портфелям однородных ссуд.
