Настоящая или демонстративная торпедная атака нескольких немецких эскадренных миноносцев, опасения присутствия немецких подводных лодок, трудности при передаче от одного флагмана другому командования английским оперативным соединением, вызванные тяжелыми повреждениями флагманского "Лайона" и уменьшением видимости из-за сильного задымления, и последовавшее за этим неправильное понимание поданных флагманом сигналов – все это вызвало окончание боя между главными силами обеих сторон. Поэтому англичане отвернули от немецкой колонны, в то время как Хиппер решил предоставить тяжело поврежденный "Блюхер" его судьбе.
12 ч. 10 м. – 13 ч. 13 м. После выхода из строя "Лайона" остальные четыре британских линейных крейсера, перешедшие под командование командира 2-й эскадры линейных крейсеров контр-адмирала Мура (после отказа от преследования немецких кораблей) повернули на "Блюхер", и он оказался под сосредоточенным огнем англичан. Британцы пошли добивать беспомощный корабль совершенно так же, как за 10 лет до этого, в 1905 г., в Японском море адмирал Камимура повернул со своими крейсерами, чтобы покончить с поврежденным "Рюриком", позволив "России" и "Громобою" уйти.
Ни Камимура, ни Мур не осуществили важнейшего принципа: цель боя – уничтожение главных сил противника. Контр-адмирал Хиппер из-за тяжелых повреждений "Зейдлица" и большого расхода боеприпасов не смог прийти ему на помощь. Прекратив в 11 ч. 16 м. огонь, он повернул на юг и продолжал отход в Немецкую бухту. Бой продолжался около трех часов и закончился в 80 милях к западу от Гельголанда.
Хиппера в этом очень трудном решении поддержало донесение с "Блюхера", сообщавшее о подходе восьми крупных кораблей англичан. Вероятно, это были несколько линейных кораблей, посланных командующим британским флотом адмиралом Джеллико. Хиппер сообщил о безнадежном положении "Блюхера" командующему флотом Открытого моря адмиралу Ингенолю, реакция которого уже не могла изменить окончательную судьбу героического корабля.
Теперь немецкий тяжелый крейсер стал мишенью четырех английских линейных крейсеров. Окутанный легкими желтыми облачками, вызванными разрывами их снарядов, он стрелял из последних уцелевших орудий. Отбиваясь от крейсеров и отражая торпедную атаку четырех английских эскадренных миноносцев, "Блюхер" тяжело повредил эсминец "Метеор", но и сам получил два попадания торпед с легкого крейсера "Орора", флагманского корабля командора Тирвита. Одна торпеда попала в крейсер под носовой башней, другая в кормовое машинное отделение.
Командир "Блюхера" фрегатен-капитан (капитан 2 ранга) Александер Эрдман.
Сразу перестало действовать рулевое управление. Заклиненный в крайнем положении руль вынудил почти не имевший хода корабль медленно двигаться по кругу. Кормовая 210-мм орудийная башня была единственной среди всех способна вести огонь. Большая часть его надстроек была разрушена. Один снаряд с грохотом упал рядом с башней, оторвав ствол и цапфы одного из орудий, но другое орудие продолжало стрельбу.
Продержавшись под обстрелом ещё 1,5 часа, "Блюхер", подобно "Суворову" в Цусимском бою, продемонстрировал невероятную боевую остойчивость и живучесть. Он затонул на глазах командора Тирвита, наблюдавшего за этим с дистанции 900 м, получив в общей сложности от 70 до 100 попаданий тяжелых снарядов и 7 торпед. Правда, Conway [6] говорит о 50 попаданиях снарядов крупного калибра и двух торпед калибра 533 мм.
13 ч. 13 м. В Северном море на широте Техеля в точке с координатами 54°20' СШ, 5°43' ВД на расстоянии около 40 миль от голландского побережья "Блюхер" опрокинулся на борт, несколько минут плавал вверх килем и затем затонул. Командир корабля фрегатен-капитан Эрдман и старший помощник командира корветен-капитан Росс, тяжело раненные и находящиеся в полубессознательном состоянии около боевой рубки, сползли в воду. В это время около трехсот человек команды корабля, стоя на юте, пели: "Германия, Германия превыше всего…" и песню о немецком флаге "Гордо веет черно-бело-красный флаг… "
Из состава экипажа "Блюхера" 281 человек были спасены английскими эсминцами. В то время как "Блюхер" лежал на борту и британские эскадренные миноносцы были заняты спасением его команды, над ними появился немецкий самолет № 83 и, не рассмотрев, что это свой же тонущий корабль, осыпал его бомбами.