Новый король не был выдающейся личностью, не обладал пылкой фантазией и подкупающими манерами своего предшественника. Зато он отличался склонностью к усидчивому труду, упорством в проведении своих намерений, твердой волей, умением разгадывать людей и пользоваться их талантами для осуществления своих целей. Ему не доставало инициативы, но однажды одобрив тот или иной способ действия, он держался его с непоколебимой твердостью. При всем этом он имел практический ум, прямодушие и ясное понимание фактических условий современной жизни. Получив корону, он сразу стал заботиться о реорганизации прусской армии. Вильгельм предложил увеличить её численный состав, продлить службу резервистов до трёх лет и ввести трёхлетний срок действительной службы. Для покрытия военных издержек король предложил повысить налоги на 25% и обложить податью дворянские земли (до этого дворяне не платили налогов). Обсуждение этой реформы приняло такой острый характер, что дело дошло до конституционного конфликта с палатой депутатов. В июле 1861 г. в Баден-Бадене на короля было совершено покушение. В этот критический момент Вильгельм всерьез подумывал об отречении, но потом решился продолжать борьбу. В сентябре 1862 г. он назначил министром-президентом Отто Бисмарка, который затем был бессменным первым министром до самой его смерти. Следующие годы прошли в ожесточённой борьбе за военный бюджет. После того как нижняя палата отклонила его, а верхняя утвердила без всякого изменения, правительство приняло закон к исполнению. Это было прямое нарушение прусской конституции, вызвавшее бурю возмущений. Бисмарк не обратил на них внимания. В 1863 г. он так же обошелся без одобрения бюджета. Трудно сказать, чем могло кончиться это противостояние двух ветвей власти, если бы энергичная внешняя политика не принесла королю и его министру поддержку нации.
Первый успех был достигнут в войне с Данией. Конфликт разгорелся после того как датский рейхстаг принял новую конституцию, действительную как для Дании, так и для немецкоязычного герцогства Шлезвигского, после чего Шлезвиг должен был окончательно слиться с Данией. Вильгельм и австрийский император Франц Иосиф потребовали отмены датской конституции в немецких герцогствах, а получив отказ, объявили Дании войну. 1 февраля 1864 г. прусские и австрийские войска заняли Шлезвиг. Слабая датская армия, отброшенная со своих позиций, поспешила эвакуироваться на острова. К середине мая весь полуостров до Лимфьорда находился в руках немцев. Летом началось завоевание островов. В начале августа датский король запросил мира, который был подписан 30 октября. Шлезвиг, Голштиния (Гольштейн) и Лауэнбург были уступлены Данией победителям.
Эта война послужила прологом к новой – на этот раз между Пруссией и Австрией. Дружественные отношения между двумя великими державами испортились после того, как стало ясно желание Бисмарка и Вильгельма присоединить Шлезвиг и Голштинию к Пруссии. Франц Иосиф громко протестовал против такого поворота событий. В ответ началось демонстративное сближение между Пруссией и Италией. Обмен нотами с Австрией принимал все более резкий характер. В середине июня 1866 г. начались военные действия. Не только немецкие правительства, но и общественное мнение в самой Пруссии было против этой братоубийственной войны. Сам Вильгельм, по его словам, решился на неё с «тяжёлым сердцем». Однако успех прусского оружия превзошел все ожидания. Уже 3 июля австрийская армия была разбита в ожесточённой битве при Садовой. Этим сражением решилась судьба не только Австрии, но и целой Германии. В один день Пруссия на глазах всей Европы выросла в могущественную военную державу. Не мудрено, что у победителя закружилась голова. Вильгельм желал, чтобы прусская армия вступила в Вену; он требовал крупных территориальных приобретений. Хладнокровному Бисмарку стоило больших трудов умерить его воинственное настроение. Он настоял на очень умеренных условиях мира: Австрия была исключена из Германского союза, Венеция присоединилась к Италии, Ганновер, Нассау, Гессен-Касель, Франкфурт, Шлезвиг и Голштиния отошли к Пруссии. Через месяц Вильгельм торжественно въехал в Берлин. От враждебного настроения оппозиции не осталось даже воспоминаний. Толпа приветствовала короля шумными изъявлениями восторга. С этого времени его популярность уже не знала границ. Палата огромным большинством вотировала все правительственные проекты и давала все просимые кредиты.